Информация об уровне базовой ставки ежедневно появляется в финансовых новостях вместе с курсом тенге. Базовую ставку утверждает комитет по денежно-кредитной политике Национального банка Казахстана. Решение поднять или опустить ее принимается исходя из положения экономики страны.
Что такое базовая ставка
Базовой ставкой называют тот процент, по которому Национальный банк Казахстана предоставляет коммерческим банкам кредиты. При этом последние вправе сами утверждать процентные ставки, по которым будут выдавать займы населению.
В конце ноября 2024 года Нацбанк Казахстана утвердил базовую ставку в 15,25% годовых.
То есть коммерческие банки берут деньги у Национального банка под 15,25%. А населению выдают кредиты уже с повышенной ставкой, например, в 21%. Разница становится доходом банка.
Базовая ставка является своего рода индикатором изменений в экономике страны. Если она снижается, значит граждан пытаются стимулировать на покупки, а бизнесу дают зеленый свет на расширение, так как кредиты становятся доступнее. Но таким образом разгоняется инфляция. И если она достигает опасных отметок, то базовую ставку повышают. Получается, что именно базовая ставка является инструментом регулирования денежной политики Казахстана.
Как формируется базовая ставка
Национальный банк Казахстана заранее публикует план, по которому будет меняться ключевая ставка. В среднем, за год таких изменений происходит 8. Но, если происходят непредвиденные события, то Нацбанк может изменить ставку не по графику. Как правило, решения об изменении базовой ставки объявляются по пятницам в 12:00 по Астане.
На что влияет базовая ставка
Если ставка повышается, то кредиты дорожают, как и депозиты. Население начинает копить деньги, а не тратить. Это оказывает влияние на бизнес. Товары не продаются, ведь покупательская способность падает. Экономика замедляется. Чтобы ее разогнать, ставку могут снизить. Тогда кредиты становятся выгоднее, а граждане начинают активно совершать покупки. И здесь уже разгоняется инфляция. И ставку могут опять снизить.
По сути это круговой процесс, призванный контролировать экономику страны. За нее отвечает Национальный банк Казахстана и Правительство страны. Нацбанк регулирует ставку, а Правительство следит за уровнем спроса и предложений на рынке и стимулирует их, например, вводя льготные программы поддержки бизнеса или строительства.
Такой процесс в экономике называют инфляционным таргетированием. Многие страны выбрали его, так как другие способы создания стабильной экономики не действовали. Инфляционное таргетирование же способно снизить риски и контролировать важные аспекты экономики на горизонте около 12 месяцев.
Итоги: Базовая ставка является индикатором состояния экономики страны
Уровень базовой ставки может меняться в течение года. Если ставка растет, значит не стоит брать кредиты и начинать новый бизнес. Падение же базовой ставки говорит об обратном: займы в банках станут выгоднее в ближайшее время, а это значит, что можно планировать крупные покупки, на которые не хватает своих средств. Стоит помнить, что максимального эффекта от снижения или роста базовой ставки стоит ожидать через 10-12 месяцев.
